Konut kriziyle meşhur hale getirildiğinde, gerçeğe uygun değer ölçümleri, ülkeyi ekonomik kargaşaya sürüklediği iddiasıyla kötüye gitti. Tabii ki, bütün hikaye bu değil; gerçeğe uygun değer ölçümleri, mevcut piyasa koşullarına göre düzenli bir işlem sırasında bir varlığa hangi değerin atanacağını belirlemeye dayanarak yapılan tahminler, hem fayda hem de dezavantajlara sahiptir.
Ekonomik Gerçekliği Aynalar
Gerçeğe uygun değer muhasebesi savunucuları, finansal kayıtların işletmenin ekonomik gerçeğini temsil etmesi için gerçeğe uygun değer ölçümlerinin kullanılmasının gerekli olduğunu savunmaktadır. Geleneksel muhasebe yalnızca varlık değerlerinin yazılmasına izin verdiği için, kitap değerleri varlıkların değerini hafife alma eğilimindedir. ABD'deki gerçeğe uygun değer muhasebesi, piyasa değerleri değiştikçe yatırımların değerinin aşağı ve yukarı yazılmasını sağlar. Uluslararası Finansal Raporlama Standartları (UFRS) uyarınca kurallar daha da liberaldir; Şirketler, gerçeğe uygun değer muhasebesi uygularken yapılan yatırımlarla sınırlı değildir.
Kayıp Tanıma
Varlık değerleri değiştiğinde zararlar rapor edildiğinden, bir sürece dahil edildiklerinde değil, gerçeğe uygun değer muhasebesi savunucuları, yatırımcıların zararları saklamaya çalışan şirketler tarafından kolayca yakalanamayacaklarını iddia ederler. Örneğin, bir şirketin başka bir şirketin hisse satışına elinde bulundurduğu bir hisse senedine yatırım yaptığını varsayalım. Defter değeri muhasebesi kapsamında, satılmamış menkul kıymetler üzerindeki zararlar ve kazançlar, menkul kıymetler satılana kadar gelir olarak kaydedilmez; gerçeğe uygun değer muhasebesi altında, zararlar ve kazançlar derhal muhasebeleştirilir.
Volatiltiy
Gerçeğe uygun değer muhasebesine karşı güçlü bir argüman değişkenliğidir. Değerdeki değişiklikler her bilanço tarihinde kaydedildiğinden, günlük piyasa değişiklikleri bile şirketin değerlemesini etkileyebilir. Buna karşın, pazar değişikliklerinin tüm şirketleri eşit derecede etkilemesi, dolayısıyla etkilerin ortadan kalkması; Ancak, bir şirketin gerçeğe uygun değer varlıklarının değerini zaman içinde karşılaştırmak, fiyat değişikliğinin bir bileşeni yalnızca sporadik piyasa faaliyetleriyle ilgili olduğunda sorunlu hale gelir.
öznellik
Halka açık bir borsada aktif olarak işlem görmeyen varlıklar için gerçeğe uygun değer ölçümleri öznel olarak belirlenir. Finansal Muhasebe Standartları Kurulu (FASB) gerçeğe uygun değer ölçümleri için girdiler hiyerarşisi sağlarken, aynı seviyeler için aktif piyasalarda sadece seviye 1 girdileri ayarlanmamış piyasa fiyatları için düzeltilmemişlerdir. Bunlar mevcut değilse, şirket ya aktif piyasalardaki benzer kalemlere, aynı ürünler için aktif olmayan piyasalara ya da gözlemlenemeyen şirket tarafından sağlanan tahminlere bakmak zorundadır. Bu seviye 2 ve seviye 3 tahminleri, denetçiler ve yönetim arasında bir çekişme kaynağı olabilir.
